変動金利型は、文字通り市場金利(＊プライムレート)の上下に伴って住宅ローン金利も変動していくというタイプになります。

＊プライムレートとは最優遇貸し出し金利のことで、一般の銀行が信用力の高い一流企業にお金を貸す時の金利を言います。

一般の長期貸出金利については、この長期プライムレートを基準にして、リスク度合いなどに応じて金利を上乗せして決められることになっています。

この場合、市場金利は常に変化している訳ですが、住宅ローンの金利は、一定の時期に見直しが行われるようになっていますので、一時的な変動が直ぐに住宅ローンに反映されるわけではありません。

金利の見直しが行われるのは、年に２回ですが、最初の５年間は金利が見直されても元本部分と、利息部分の割合を変える事により、返済額は変わらないようになっています。

もちろんその分は次の５年間で調整される形になるので、金利が上がっていれば、返済額が増える可能性があります。

但し、返済額は、前５年の返済額の1.25倍を限度として決められ。それを越えた分は更に次の５年間で調整する事になります。

ここで怖いのが、この1.25倍を越えて次の５年間で調整しても、まだ調整仕切れない場合は、利息部分の未払いが発生する事になってしまうのです。

また金利が急激に高騰した場合も未払い利息が発生する可能性があります。

例えば、毎月の返済額が利息分さえにも満たない場合です。(つまり元本返済は全くされておらず、利息分だけに充当させても、毎月かかる利息分にも満たないという場合)

こうなると最悪ですね。いくら返済しても元本は減らず、利息分を払いながらも、未払い利息分が積み上がっていき、逆に借金が増えていってしまうという悪循環です。

金利が現在高い状態にある場合で、今後これ以上金利が上がる可能性が低く、逆に長期的に下がりづける事が予測される場合、将来の返済額が下がる可能性が高くなり、固定金利で支払い総額が固定されてしまっているよりも、思わぬ総支払額の低下がありえるといえます。

最大のデメリットは前述の通りですが、借りるときには最終的な返済総額が確定できないので、計画が立てにくいという点があります。